Evraz готовится к эмиссии евробондов

Транснациональная металлургическая и горнодобывающая компания Evraz plc намерена разместить новый выпуск облигаций. В качестве организаторов размещения выступят инвестиционная компания «ВТБ Капитал», а также банковские учреждения Газпромбанк, JP Morgan, Deutsche Bank и Citi. Параллельно эмиссии евробондов руководство компании планирует выкупить у держателей облигации сразу трех выпусков, совокупная сумма которых составляет 952 млн американских долларов. Если компании в конечном счете удастся погасить все эти облигации, то в обороте останутся еще четыре выпуска евробондов, доходность которых колеблется в пределах 6,5–8,25% годовых.

В целом на текущий момент в обращении пребывают бонды на общую сумму в 3,30 млрд американских долларов. Стоит отметить, что компания не выплачивает дивиденды уже несколько лет кряду из-за наличия долговой нагрузки. По результатам минувшего года объем чистого долга компании составил 4,80 млрд долларов США.

Согласно заявлению президента Evraz А. Фролова руководство группы намерено рассмотреть вопрос о выплате дивидендов после того, как соотношение объема чистого долга и EBITDA станет меньше 3. По состоянию на конец прошлого года указанный показатель составлял 3,1.

Нынешний год отечественные металлургические гиганты начали с выхода на долговой рынок. Так, в январе текущего года еврооблигации на сумму 800 млн долларов с шестилетним сроком погашения выпустила компания «Полюс». В свою очередь, алюминиевый промышленный гигант Rusal эмитировал дебютные пятилетние евробонды на сумму 600 млн американских долларов. Наряду с этим, на долговой рынок вышла компания «Северсталь», эмитировавшая еврооблигации на полмиллиарда долларов с четырехлетним сроком погашения.